Глава Phison предупредил о четырёхлетнем дефиците NAND и росте цен на SSD

Дефицит NAND-памяти продолжает усиливаться, и, по словам главы компании Phison Пуа Кхейн-Сенга, быстро решить проблему с поставками не получится. Производителям может потребоваться около четырёх лет, чтобы создать новые мощности и вывести их на массовое производство. Это означает, что рынок столкнётся с продолжительным периодом высоких цен на накопители, вплоть до 2030 года.

Причины затяжного дефицита

Спрос на NAND значительно превышает доступные объёмы производства. Phison уже формирует стратегический запас памяти, которого должно хватить для стабильных поставок корпоративных SSD облачным провайдерам и компаниям, работающим с ИИ, примерно на два года. Однако этого недостаточно для решения проблемы. Ранее предполагалось, что новые производственные мощности можно будет запустить примерно за два года, но представители производителей NAND сообщили главе Phison, что реальный срок ближе к четырём годам.

Причина в том, что расширение производства памяти требует гораздо больше времени, чем принято считать. Даже после вложения средств предприятиям необходимо пройти длительный процесс строительства, установки оборудования и подготовки производства к выпуску продукции в больших объёмах. В результате Phison ожидает, что дефицит NAND сохранится как минимум следующие четыре года, а стоимость памяти будет оставаться высокой и, вероятно, продолжит расти по мере увеличения спроса.

Влияние ИИ на рынок памяти

Особенно сильно на рынок влияет развитие ИИ. Для дата-центров нужны не только мощные ускорители и большие объёмы оперативной памяти, но и огромное количество накопителей для хранения данных. Генеративный ИИ и так называемый агентный ИИ создают дополнительные объёмы информации, которые необходимо хранить в облачной инфраструктуре. При этом производители и облачные компании могут корректировать требования к DRAM, но потребность в NAND снижается значительно меньше, поэтому накопители становятся всё более важной частью инфраструктуры для ИИ.

Phison также не собирается быстро распродавать накопленные запасы. Компания опасается, что в дальнейшем не сможет получить достаточное количество NAND для выполнения долгосрочных контрактов с клиентами. Сама Phison пытается ускорить развитие продукции для корпоративных SSD и ИИ-накопителей, однако рост цен на NAND ограничивает потенциальное увеличение прибыли: несмотря на рекордную валовую маржу в 65, 3% во втором квартале 2026 года, дальнейшее подорожание закупаемой памяти будет давить на показатели компании.

В рамках стратегии Phison 3. 0 производитель также намерен постепенно смещать акцент с контроллеров NAND и обычных модулей хранения в сторону AI Storage, Edge AI и комплексных ИИ-платформ. Если прогноз Phison оправдается, дешёвых SSD в ближайшие годы ждать не стоит: рынок может столкнуться с продолжительным периодом высоких цен на накопители вплоть до 2030 года.